摘要:《构建 QuantLib》在 leanpub.com 出版了! leanpub.com 上的购买链接: "《构建 QuantLib》" Luigi 发来贺电: "Implementing QuantLib is now available in Chinese" 本书是 "Luigi Ballabi 阅读全文
posted @ 2019-09-16 15:12 xuruilong100 阅读 (568) 评论 (0) 编辑
摘要:我的微信:xuruilong100 我的邮箱:xuruilong100@163.com & xuruilong100@hotmail.com "《Implementing QuantLib》译后记" "《构建 QuantLib》正式出版" "QuantLib Python 在线文档" 《QuantL 阅读全文
posted @ 2018-04-03 22:23 xuruilong100 阅读 (2499) 评论 (0) 编辑
摘要:当代中国债券市场发端于八十年代,发展于九十年代。与此同时,美国债券市场经过数十年的积淀,其分析方法与研究框架日臻完善趋于成熟。作为曾经业界翘楚的 Salomon Brothers 在九十年代中叶推出系列分析报告——《Understanding the Yield Curve》,可以看做是当时研究成果 阅读全文
posted @ 2018-01-25 13:39 xuruilong100 阅读 (2429) 评论 (0) 编辑
摘要:仿射期限结构模型:理论与实现——实现部分 [toc] 本文介绍如何以面向对象的方式实现 " Affine Term Structure Models: Theory and Implementation " 中的算法,并适当的使用设计模式使代码尽可能的优雅。 引言 金融工程领域的模型和方法之间既有强 阅读全文
posted @ 2020-04-06 12:11 xuruilong100 阅读 (12) 评论 (0) 编辑
摘要:仿射期限结构模型:理论与实现——理论部分 [toc] 本文是 " Affine Term Structure Models: Theory and Implementation " 的阅读笔记,摘录一些关键结论与公式。 1 引言 期限结构建模涉及两类截然不同又相互关联的问题。 1. 为一组债券价格拟 阅读全文
posted @ 2020-04-06 10:10 xuruilong100 阅读 (14) 评论 (0) 编辑
摘要:[TOC] QuantLib 金融计算——案例之普通利率互换分析(1) 概述 QuantLib 中涉及利率互换的功能大致分为两大类: 对存续的利率互换合约估值; 根据利率互换合约的成交报价推算隐含的期限结构。 这两类功能是紧密联系的,根据最新报价推算出的期限结构通常可以用来对存续合约进行估值。 本文 阅读全文
posted @ 2020-03-22 15:42 xuruilong100 阅读 (72) 评论 (0) 编辑
摘要:[TOC] QuantLib 金融计算——自己动手封装 Python 接口(3) 概述 承接 "《自己动手封装 Python 接口(2)》" 中留下的问题,即封装 "QuantLibEx" 中的几个期限结构模型。 如何封装源代码? 与前一篇文章中的情况不同,要封装的程序不是已经编译好的库文件,而是 阅读全文
posted @ 2020-03-14 11:57 xuruilong100 阅读 (57) 评论 (0) 编辑
摘要:[TOC] QuantLib 金融计算——自己动手封装 Python 接口(2) 概述 对于一项简单功能,通常只需要包装少数几个类就可以,正如 "《自己动手封装 Python 接口(1)》" 演示的那样。 下面,将演示如何包装 QuantLib 中的复杂功能,最终实现 从固息债交易数据中估计期限结构 阅读全文
posted @ 2020-02-23 17:09 xuruilong100 阅读 (90) 评论 (0) 编辑
摘要:[TOC] 10 参数处理 In Chapter 3, SWIG's treatment of basic datatypes and pointers was described. In particular, primitive types such as and are mapped to c 阅读全文
posted @ 2020-02-18 17:39 xuruilong100 阅读 (53) 评论 (0) 编辑
摘要:[TOC] 9 SWIG 库 To help build extension modules, SWIG is packaged with a library of support files that you can include in your own interfaces. These fi 阅读全文
posted @ 2020-02-06 18:33 xuruilong100 阅读 (71) 评论 (0) 编辑
摘要:[toc] 第十一章:信用债的久期模型 本章以“自上而下”的方法论认识信用债的利率风险,不同于传统的久期和信用利差久期的概念,让人耳目一新。 思维导图 阅读全文
posted @ 2020-02-05 22:07 xuruilong100 阅读 (75) 评论 (0) 编辑
摘要:[toc] 第十章:主成分模型与 VaR 分析 思维导图 一些想法 NS 家族模型的参数有经济意义,同时参数变化的行为类似主成分,考虑基于 NS 模型参数的风险度量。 尝试用(多元)GARCH 滤波利率变化,对残差应用 PCA。 推导 PCD、PCC 和 KRD、KRC 的关系 利用主成分系数矩阵的 阅读全文
posted @ 2020-02-02 11:07 xuruilong100 阅读 (55) 评论 (0) 编辑
摘要:[toc] 第九章:关键利率久期和 VaR 分析 思维导图 一些想法 在解关键方程的时候施加 $L^1$ 约束也许可以得到“稀疏解”,进而减少交易成本。 借鉴样条插值拟合期限结构时选择 knot 的方法选择关键期限。 有关现金流映射技术的推导 已知, $$ \Delta y(t) = \begin{ 阅读全文
posted @ 2020-01-30 22:51 xuruilong100 阅读 (82) 评论 (0) 编辑